Diversificar os investimentos é a chave para diluir os riscos e aumentar as chances de obter bons retornos. Por isso, o ideal é investir em diferentes classes de ativos: a renda fixa e a renda variável.
Alocar parte do capital disponível em ativos de renda fixa é uma estratégia que pode ser utilizada para proteger o patrimônio, uma vez que tende a oferecer maior previsibilidade de rendimento e menor exposição a oscilações de mercado.
Os títulos de renda fixa são indicados para qualquer investidor, até mesmo os mais arrojados. A diferença é que, a depender do perfil de risco, a proporção dos investimentos em renda fixa no portfólio vai variar.
Neste artigo, apresentaremos estratégias que ajudam o investidor a escolher os ativos mais adequados ao perfil e aos objetivos financeiros, equilibrando segurança e retorno.
Embora informativo, este conteúdo não é uma recomendação de investimento.
Diversifique entre diferentes ativos de renda fixa
Lembra que falamos da importância da diversificação? É importante variar entre os diferentes ativos de renda fixa disponíveis no mercado, uma vez que eles têm características distintas e cada um atende a determinados objetivos financeiros.
Diversificar entre opções como títulos do Tesouro Direto, CDBs (Certificados de Depósito Bancários), LCI e LCA (Letras de Crédito Imobiliário e do Agronegócio), CRI e CRA (Certificados de Recebíveis Imobiliários e do Agronegócio) e até fundos de renda fixa é uma forma eficiente de variar o portfólio setorialmente e aproveitar várias oportunidades.
É possível, por exemplo, investir no Tesouro Selic ou em CDBs com liquidez diária para construir uma reserva de emergência, e, ao mesmo tempo, investir no Tesouro IPCA+ para objetivos de longo prazo. Se o objetivo for aproveitar o potencial de setores como o imobiliário e o do agronegócio, LCI e LCA, CRI e CRA podem ser boas alternativas também.
Avalie o prazo e a liquidez
O prazo do investimento precisa ser condizente com os objetivos financeiros do investidor. Assim, não faz sentido investir em títulos de curto prazo (como o Tesouro Selic) visando objetivos de longo prazo, como o planejamento da aposentadoria, ou médio prazo, como a compra de um imóvel.
Antes de investir em um título de renda fixa, é fundamental conferir o prazo e avaliar a liquidez, ou seja, a facilidade com que o investimento pode ser resgatado com facilidade. Alguns ativos de renda fixa têm boa liquidez, mas outros podem representar perda de dinheiro quando resgatados antes do prazo. Isso faz toda a diferença nos resultados obtidos.
Apesar de os investimentos de renda fixa serem considerados bastante seguros devido à previsibilidade dos retornos que oferecem, o risco de crédito existe. Por isso, antes de investir em títulos privados, é importante pesquisar sobre a instituição emissora, analisando a saúde financeira e o histórico de pagamentos.
Desconfie de taxas muito acima da média do mercado, já que elas podem ser um indicativo de que o emissor do título não é tão consolidado no mercado, o que pode envolver mais riscos. As instituições mais sólidas têm maior rating e, em geral, são mais confiáveis.
As taxas envolvidas podem comprometer a rentabilidade do investimento, então precisam ser levadas em conta na hora de investir em renda fixa. Pesquise se há cobrança de taxas de administração e/ou incidência de Imposto de Renda sobre os rendimentos. Se houver, coloque esse valor no cálculo para descobrir se determinado investimento vale mesmo a pena.
Como dito, a escolha dos ativos de renda fixa deve considerar os objetivos do investimento. Objetivos de curto prazo exigem aplicações com uma boa liquidez, enquanto objetivos de médio e longo prazo combinam com títulos que só podem ser resgatados com lucro no vencimento. Entender isso é essencial para ter bons resultados financeiros.
